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紅商網(wǎng)訊：保利地產(chǎn)公布6月銷售數(shù)據(jù)：2011年6月公司實(shí)現(xiàn)簽約面積97.6萬平方米，同比增長41.5%；實(shí)現(xiàn)簽約金額113.5億元，同比增長78.9%。2011年1-6月公司實(shí)現(xiàn)簽約面積340.9萬平方米，同比增長27.6%；實(shí)現(xiàn)簽約金額394.5億元，同比增長81.3%。
此外，公司公告擬發(fā)行40億元的中期票據(jù)參與保障房建設(shè)。
點(diǎn)評(píng)
1、單月銷售首次破百、繼續(xù)明顯跑贏行業(yè)
保利地產(chǎn) 6 月銷售首次突破100 億元，是繼萬科去年9 月銷售首次破百億后，第二家單月銷售破百億的 A 股房地產(chǎn)上市公司。6 月保利銷售面積環(huán)比增長58%，明顯優(yōu)于我們監(jiān)測的全國33 個(gè)城市成交量環(huán)比2%的漲幅，估計(jì)也將明顯跑贏全國增速。突出的銷售業(yè)績主要得益于供應(yīng)的大幅提升、以及高性價(jià)比產(chǎn)品。6 月保利銷售均價(jià)為1.2 萬元/平米，與5 月持平。
2、中票緊跟隨，有望分杯羹
繼首開股份、棲霞建設(shè)等國有房地產(chǎn)上市公司公告擬發(fā)行中期票據(jù)后，保利地產(chǎn)也公布了發(fā)行中期票據(jù)參與保障房建設(shè)計(jì)劃。這是公司積極拓寬融資渠道的有益嘗試。發(fā)改委已經(jīng)放開“發(fā)行企業(yè)債券支持保障房建設(shè)”，這對(duì)“通過發(fā)行中期票據(jù)等方式支持保障房建設(shè)”有積極的示范作用。
3、“強(qiáng)者恒強(qiáng)+保障房主題”，繼續(xù)維持“買入”評(píng)級(jí)
我們?cè)谛袠I(yè)中期策略報(bào)告中推薦了三條選股思路：強(qiáng)者恒強(qiáng)型、平穩(wěn)過冬型、保障房主題型。保利地產(chǎn)同時(shí)具備“強(qiáng)者恒強(qiáng)+保障房主題”。而且，從估值角度看，保利地產(chǎn)2011 年的動(dòng)態(tài)市盈率僅8.3 倍，不考慮行業(yè)因素，是相當(dāng)便宜，而且也是明顯優(yōu)于12－13 倍的二三線地產(chǎn)股的。繼續(xù)維持對(duì)公司的“買入”評(píng)級(jí)。
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